5月24日下午，德邦股份發(fā)布公告稱，為有效實(shí)施確定的發(fā)展戰(zhàn)略，非公開發(fā)行股票，募集資金總額為不超過人民幣6.14億元。本次公開發(fā)行的唯一認(rèn)購對(duì)象為寧波梅山保稅港區(qū)福杉投資有限公司(以下簡(jiǎn)稱“福杉投資”)，為韻達(dá)股份的全資子公司，三方共同簽署了附條件生效的戰(zhàn)略合作協(xié)議。

德邦在公告中表示，擬引入福杉投資作為戰(zhàn)略投資者，助力公司發(fā)展。本次非公開發(fā)行完成后，上市公司的控股股東仍為德邦控股，韻達(dá)股份全資子公司福杉投資預(yù)計(jì)持有公司總股本比例約為6.5%，成為德邦股份第二大股東。

本次非公開發(fā)行的募集資金在扣除相關(guān)發(fā)行費(fèi)用后，凈額擬全部用于以下項(xiàng)目：

注資后，有望帶動(dòng)德邦提升市場(chǎng)占有率

在今年4月份德邦股份發(fā)布2019年度業(yè)績報(bào)告。這是德邦上市以來第二份年報(bào)，對(duì)比首份年報(bào)喜憂參半。

2019年，德邦營業(yè)收入259.22億元，同比增長12.58%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為3.24億元，較2018年下滑53.82%。其中快遞業(yè)務(wù)全年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入146.67億元，同比增長28.69%，繼續(xù)保持增長態(tài)勢(shì)；快運(yùn)業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入107.46億元，同比下滑4.11%。

對(duì)于德邦快遞而言，凈利潤在下滑，快遞業(yè)務(wù)量增長達(dá)不到預(yù)期，快運(yùn)業(yè)務(wù)同時(shí)出現(xiàn)下滑，急需整個(gè)規(guī)模持續(xù)提升，讓規(guī)模效益逐步突顯，實(shí)現(xiàn)毛利率穩(wěn)步上升。

專業(yè)人士分析認(rèn)為，快遞業(yè)務(wù)具備一定的規(guī)模效益，隨著韻達(dá)注資德邦快遞，雙方將在收入和成本兩個(gè)方面實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)。

一方面是韻達(dá)股份和德邦股份分別在小件快遞、大件 快遞和零擔(dān)等不同的業(yè)務(wù)領(lǐng)域，有著領(lǐng)先的行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。雙方通過本次合作，進(jìn)一步加強(qiáng)雙方規(guī)模效應(yīng)，從而帶動(dòng)收入的提升。

另一方面是韻達(dá)在成本端優(yōu)秀的管控能力。2019年度，韻達(dá)股份快遞業(yè)務(wù)量突破百億級(jí)達(dá)100.3億件，增速連續(xù)4年運(yùn)行在40%以上高位，市場(chǎng)份額達(dá)15.8%，排名行業(yè)第二，在快件時(shí)效、人均效能、運(yùn)營 效率和服務(wù)質(zhì)量等快遞企業(yè)核心運(yùn)營管理方面具備充分的管理經(jīng)驗(yàn)、人才和資源。此外，雙方在網(wǎng)絡(luò)資源領(lǐng)域的布局優(yōu)化以及關(guān)鍵設(shè)備方面的集中采購，相信都可以幫助雙方實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)。

總的來看，3-60公斤段的大件快遞正是德邦快遞的強(qiáng)項(xiàng)，直營模式的保障（高時(shí)效、上門服務(wù)等）、營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的全國覆蓋，良好的售后服務(wù)，正在展現(xiàn)出其獨(dú)有的優(yōu)勢(shì)。

得益于服務(wù)質(zhì)量與品牌口碑的提升，2019年德邦新合同客戶增長明顯。年報(bào)顯示，報(bào)告期內(nèi)，公司新增合同客戶7.1萬個(gè)，同比增長40.92%，其中活躍客戶數(shù)由年初的13萬個(gè)增加至年底的18.4萬個(gè)，同比增長42.01%。同時(shí)，鄉(xiāng)鎮(zhèn)覆蓋率進(jìn)一步提升，達(dá)94%，基本實(shí)現(xiàn)全國省級(jí)行政區(qū)、地級(jí)、區(qū)級(jí)城市的全覆蓋。

雙方此次戰(zhàn)略合作，將帶動(dòng)德邦提升市場(chǎng)占有率，進(jìn)一步凸顯規(guī)模效應(yīng)，同時(shí)實(shí)現(xiàn)雙方優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，達(dá)到降本增效。

德邦在公告中表示，本次非公開發(fā)行能夠?yàn)樯鲜泄編硎袌?chǎng)、網(wǎng)絡(luò)、銷售渠道等戰(zhàn)略性資源， 促進(jìn)上市公司市場(chǎng)拓展，成本下降，推動(dòng)實(shí)現(xiàn)上市公司業(yè)績穩(wěn)步提升。根據(jù)已簽署的《戰(zhàn)略合作協(xié)議》，德邦股份與發(fā)行對(duì)象及韻達(dá)股份將在市場(chǎng)拓展、網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化和集中采購等方面開展全面合作，將建立以下合作機(jī)制：

1）市場(chǎng)拓展?；诩住⒁译p方各自在大小件快遞、零擔(dān)等各業(yè)務(wù)方面的優(yōu)勢(shì)經(jīng)驗(yàn)，通過交叉銷售，雙方推進(jìn)實(shí)現(xiàn)銷售資源共享。在部分時(shí)間或部分區(qū)域，如若甲、乙雙方在各自不能獨(dú)立滿足客戶的產(chǎn)品需求時(shí)，在價(jià)格、服務(wù)等相關(guān)條件同等的前提下，可優(yōu)先推薦客戶使用另一方相關(guān)產(chǎn)品，或者可優(yōu)先選擇另一方共同合作開發(fā)該客戶需求，為客戶提供對(duì)應(yīng)的快遞、零擔(dān)、供應(yīng)鏈等多產(chǎn)品的一體化 服務(wù)。對(duì)于此類客戶，甲、乙雙方應(yīng)該按照各自的資源貢獻(xiàn)及相關(guān)協(xié)議約定，分配對(duì)應(yīng)比例的收益。

2）網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化。當(dāng)雙方其中一方有分撥中心、運(yùn)輸車輛和末端網(wǎng)點(diǎn)及相關(guān)業(yè)務(wù)資源需求時(shí)，另外一方如若有對(duì)應(yīng)的富余配套資源，在滿足一定條件的情況下，全網(wǎng)或部分區(qū)域可優(yōu)先向?qū)Ψ焦蚕矸謸苤行摹⑦\(yùn)輸車輛和末端網(wǎng)點(diǎn)及相關(guān)業(yè)務(wù)資源，提升網(wǎng)絡(luò)使用效率。

3）集中采購。雙方集中采購各類裝備和材料，包括IT設(shè)備、包裝材料以及其他輔助設(shè)備等，實(shí)現(xiàn)規(guī)模化集采降本，降低采購成本。